去年10月份以來,隨著A股由牛轉熊,基金投資的熱點也從高風險、高收益的股票型基金逐漸轉向風險較低、收益較為穩(wěn)定的債券型基金。數(shù)據(jù)顯示,僅在9月發(fā)行的債券基金就達到8只,創(chuàng)下了新高。
業(yè)內人士認為,隨著債券市場的走牛,主要投資債券市場的債券基金,也將因此而步入一個生機勃勃的“債基新時代”。
今年債基整體業(yè)績搶眼
今年以來,債券基金的業(yè)績和規(guī)模都有令人側目的表現(xiàn)。據(jù)銀河證券統(tǒng)計,截至9月17日,大部分債券基金今年都取得了正收益,其中以易方達、交銀施羅德旗下的債券基金表現(xiàn)尤為搶眼。在申購時基金公司不收取銷售服務費的普通級別中,易方達穩(wěn)健收益(A級)、交銀施羅德增利債券(C類)、易方達增強回報(B類)分別以4.44%、4.44%、4.30%的收益率位列前三甲;在收取銷售服務費的優(yōu)先級別中,易方達穩(wěn)健收益(B級)、交銀施羅德增利債券(A/B類)、大成債券(A/B類)、易方達增強回報(A類)分別以4.66%、4.65%、4.52%、4.50%的收益率位列前四名。而且,這三個基金最近3個月收益率和最近半年收益率也都排名前四。
不過,雖然今年以來債券基金的整體收益情況較好,但業(yè)績分化較為明顯,也出現(xiàn)了跌幅超10%的債券型基金。
債基成弱市資金“避風港”
債券基金的良好收益使投資者再次意識到,債券基金是弱市中的資金“避風港”,由此帶來了債券基金的蓬勃發(fā)展。據(jù)銀河證券基金研究中心統(tǒng)計,截至目前,今年以來已經成立和正在募集的債券型基金規(guī)模已經超過過去5年(2002年-2007年)規(guī)模的總和。
此外,統(tǒng)計還顯示,截至9月15日,今年以來上證國債指數(shù)上漲了3.5%,上證企債指數(shù)上漲6.7%。在過去一個多月中,債券市場行情更是勢不可擋。
業(yè)內專家表示,隨著債券市場的規(guī)模越來越大、投資者風險意識的不斷提升和債券市場強勁走勢的延續(xù),債券型基金將在相當長一段時間內保持快速擴容態(tài)勢;而從緊的貨幣政策也逐漸走向中立,市場基準利率還有下調的空間,債市發(fā)展面臨良好的機遇。如果后市仍將維持弱市,配置適量的債券基金進行風險分散依然很重要,尤其是選擇業(yè)績優(yōu)異的債券基金。 (記者李濤)
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